山西证券：预计汇川技术(300124)公司2023-2025年归母净利润分别为52.5亿元、66.7亿元、82.7亿元，同比分别增长21.6%、26.9%、24.1%，EPS分别为2.0元、2.5元、3.1元，按照8月24日收盘价66.16元，PE分别为33.5、26.4、21.3倍，维持“买入-A […]

广发证券：预计汇川技术(300124)公司2023-2025 年实现归母净利润49.66、63.78、80.74 亿元，EPS 分别为1.86、2.40、3.03 元/股。给予公司2023 年40xPE，对应合理价值74.59 元/股，给予“买入”评级。 核心观点： 公司23 年H1 利润和收入保持

中信证券：给予汇川技术(300124)公司2023 年40x PE 作为合理估值，维持目标价为79 元，维持“买入”评级。 公司中报业绩表现符合预期，二季度营收及利润增长开始逐渐提速，自动化行业下行周期中，公司作为国产龙头实现了核心产品超越周期的较快增长和市场份额的进一步提升；其他支柱业务稳健发展，

华泰证券：给予汇川技术(300124)公司 23 年目标 PE 40 倍，目标价元76.4 元（前值82.13 元），维持“买入”评级。 工控龙头上半年业绩稳步增长 公司23H1 实现营收124.51 亿元，同增19.76%；实现归母净利润20.77亿元，同比增长5.17%，业绩接近预告中值。上半年

中邮证券：汇川技术(300124)公司2023-2025 年业绩对应PE 分别为36.53/29.97/24.82 倍，考虑到公司作为工控领域龙头企业，市占率持续稳健增长，且出海业务有望打开远期成长空间，成长性较强，首次覆盖，给予“增持”评级。 事件描述 公司发布2023 年半年报，2023H1 实

国信证券：我们维持汇川技术(300124)盈利预测，预计公司2023-2025 年归母净利润为51.53/64.24/80.68 亿元，对应PE 为34/27/22 倍，维持“买入”评级。 2023 年上半年营业收入同比增长19.76%，归母净利润同比增长5.17%。公司2023 年上半年实现营收1

中金公司：我们维持汇川技术(300124)2023/24 年51.7 亿元和64.7 亿元净利润预测，当前股价对应2023/24 年34.0x/ 27.2x 市盈率。维持跑赢行业评级和80 元目标价，对应2023/24 年41.2x 和 32.9x 市盈率，对比当前股价仍有21.1%的上涨空间。 2

东吴证券：我们维持汇川技术(300124)公司2023-25 年归母净利润分别54.0 亿/71.2 亿/92.5 亿，同比+25%/+32%/+30%（23-25 年扣非分别42.8 亿/54.9亿/71.2 亿，同比+26%/+28%/+31%），对应现价PE 分别34 倍、25 倍、20 倍。

西部证券：预计汇川技术(300124)23-25 年归母净利润为50.62/64.99/82.84 亿元，同比+17.2%/+28.4%/+27.5%，对应PE 为35.8/27.9/21.9，维持“买入”评级。 事件：公司发布2023 年半年报。23 年上半年公司实现营业收入124.51 亿元，同

西南证券：预计汇川技术(300124)公司2023-2025 年营收分别为297.7 亿元、381 亿元、487.3 亿元，未来三年归母净利润同比增速分别为16.2%/31.8%/24.7%。公司工控龙头优势扩大，国产替代进程加快，业务多点开花，维持“持有”评级。 事件：公司2023年上半年实现营业

汇川技术在互动平台表示，人形机器人产业仍处于早期阶段，公司会持续关注。工业机器人技术方面，公司持续在努力攻克核心技术。 公司会结合政府政策以及公司自身情况去申报财政补助项目，相关的政府补助明细，会在半年报和年报里详细披露。

汇川技术近期接受机构调研时表示，在工业自动化板块，原材料整体供应方面的压力已经有一定缓解，整体交付正常；在新能源汽车业务板块，关键器件供应仍较为紧张。总体上公司会持续做好整体业务的保供策略和交付保障。