国联证券：我们预计梅花生物(600873)公司2023-25 年营收分别为279/309/324 亿元，同比增速分别为0%/11%/5% ， 归母净利润分别为36/46/50 亿元， 同比增速分别为-19%/28%/9%，EPS 分别为1.2/1.6/1.7 元/股，3 年CAGR 为4%。鉴于公司 […]

中信建投证券：我们预测梅花生物(600873)公司2023、2024、2025 年归母净利预测分别为36.28、41.45、45.70 亿元，对应PE 分别为7.2X、6.3X、5.7X，维持“增持”评级。 核心观点 （1）二季度公司业绩虽然仍有环比下滑，但目前公司主产品价差、利润率水平均已接近历史

东北证券：我们预计梅花生物(600873)公司23~25 年归母净利分别为32、35.8、37.9 亿元，对应PE 分别为8/7/7 倍，对标可比公司新和成/星湖科技/安迪苏wind 一致预期23 年平均PE 10.2 倍，我们谨慎给予梅花生物23 年10 倍PE，目标价10.90 元，首次覆盖，给

国联证券：我们预计梅花生物(600873)公司2023-25 年营收分别为281/312/328 亿元（23-24 年前值为323/353 亿元），同比增速分别为1%/11%/5%，归母净利润分别为38/45/51亿元（23-24 年前值为50/56 亿元），同比增速分别为-14%/19%/13%，

海通国际：梅花生物(600873)由于主要产品价格下降，我们下调对公司的盈利预测。我们预计公司2023-2025 年归母净利润分别为35.22（-21.99%）、38.41（-23.52%）、42.82 亿元（-22.86%），对应EPS 分别为1.20 元、1.30 元、1.45 元。参考同行业公

安信证券：我们预计梅花生物(600873)公司2023 年-2025 年的净利润分别为29.9 亿元、41.8 亿元、51.0 亿元，给予2023 年10xPE，目标价10.15 元，给予买入-A 投资评级。 事件：公司发布2023 年半年度报告，报告期实现营收135.88 亿元（同比-4.44%）

中邮证券：预计梅花生物(600873)公司23/24/25 年归母净利润为30.12/39.38/49.39亿元，首次“覆盖”，给予“买入”评级。 事件：2023 年8 月17 日发布中报，第二季度实现营业收入66.38 亿元，同比下降11.58%；归母净利润为5.70 亿元，同比下降59.75%。

财通证券：梅花生物(600873)公司是氨基酸、味精、黄原胶等产品的领先企业，随着豆粕减量和豆粕涨价，下半年氨基酸等业务有望实现量价齐升。我们预计公司2023-2025年实现营业收入277.94/301.47/316.72 亿元，归母净利润40.29/45.65/49.43 亿元。对应PE 分别为6

华西证券：我们下调梅花生物(600873)公司23-25 年营业收入309.93/347.98/391.74 亿元至280.12/310.54/348.57 亿元，下调公司23-25 年归母净利润45.43/49.84/54.50 亿元至30.22/36.53/43.83 亿元，下调公司23-25

国盛证券：预计牧原股份(002714)公司2023-2025 年出栏量分别为7000、7500、8000 万头，归母净利润62.8、406.6、271.7 亿，同比分别-52.7%、+547.7%、-33.2%，当前对应2024 年估值仅4.8 倍，首次覆盖给予“买入”评级。 牧原股份：生猪自养龙头

海通证券：我们预计青岛啤酒(600600)公司2023-2025 年EPS 分别为3.20、3.74、4.24 元/股。参考可比公司估值，我们给予公司2023 年35-40 倍PE，对应合理价值区间为111.97-127.96 元，维持“优于大市”评级。 事件。23H1 公司实现营业收入215.92

国联证券：我们预计青岛啤酒(600600)公司2023-2025年营收分别为348.91/374.48/397.41亿元，同比增速分别为+8.45%/7.33%/6.12%，归母净利润分别为44.56/52.88/60.73亿元，同比增速分别为+20.10%/18.67%/14.85%，EPS分别为