平安证券：常熟银行(601128)考虑到贷款需求恢复斜率放缓以及息差收窄带来的营收压力，我们小幅下调公司24-25 年盈利预测，并新增26年盈利预测，预计公司24-26 年EPS 分别为1.42/1.69/2.01 元（原24-25 年EPS 预测分别为1.52/1.85 元），对应盈利增速分别为1 […]

光大证券：中信银行(601998)考虑到NIM 收窄压力仍大，下调公司2024/2025 年归母净利润预测为688（-6.6%）/716（-9.4%），新增2026 年归母净利润预测为741 亿，当前股价对应2024-2026年PB 估值分别为0.60/0.56/0.52 倍，维持“增持”评级。 事

招商证券：常熟银行(601128)截至2023 年末，不良贷款率为0.75%，与23Q3持平，较2022 年末下降6BP；关注贷款率1.17%，较2022 年末上升33BP；逾期贷款率1.23%，较23H1 上升21BP。截至2023 年末，拨备覆盖率为537.88%，保持较高水平；拨贷比4.04%

山西证券：方正证券(601901)预计公司2024 年-2026 年分别实现营业收入88.68 亿元、98.45亿元、108.32 亿元。归母净利润27.26 亿元、30.73 亿元和33.58 亿元，增长26.67%、12.71%和9.28%；PB 分别为1.41/1.36/1.31，维持“增持-

广发证券预计常熟银行(601128)公司24/25 年归母净利润增速分别为18.1%/14.6%，EPS 分别为1.41/1.62 元/股，当前股价对应23/24 年PE分别为4.91X/4.28X，对应23/24 年PB 分别为0.68X/0.60X，综合考虑公司历史PB（LF）估值中枢和基本面情

民生证券：中信银行(601998)预计24-26 年EPS 分别为1.43、1.53、1.65 元，2024 年3 月21 日收盘价对应0.5 倍24 年PB，维持“推荐”评级。 事件：3 月21 日，中信银行发布2023 年年报。23 年累计实现营收2059 亿元，YoY-2.6%；归母净利润67

国信证券基本维持常熟银行(601128)2024-2026 年归母净利润39.0/45.9/56.0 亿元的预测，对应增速19.0%/17.5%/22.1%，摊薄EPS1.42/1.67/2.04 元，维持“买入”评级。 营收和净利润维持高增。2023 年全年营收98.7 亿元（YoY,12.1%）

国盛证券：常熟银行2023 业绩表现优异，2024 年来看，常熟银行受存量按揭下调、城投化债影响较小，业绩有望继续保持稳定。未来若经济进一步企稳好转，小微需求稳步恢复，公司业绩仍有一定弹性。根据常熟银行年报，其2024 年业绩目标为收入增长10%左右，利润增长18%左右，ROE 保持14%。预计20

信达证券认为中国平安(601318)公司寿险及健康险业务已逐步触底反弹，业务质态得到持续改善，代理人队伍有望企稳，同时银保、网格化社区等多元渠道有望持续提供业务增量，NBV 占比有望不断提升。全年分红水平彰显公司回报股东力度。 事件：中国平安发布 2023 年年报，2023 年全年集团实现归母净营运

民生证券：常熟银行(601128)预计24-26 年EPS 分别为1.42、1.69、2.02 元，2024 年3 月21 日收盘价对应0.7 倍24 年PB，维持“推荐”评级。 事件：3 月21 日，常熟银行发布2023 年年报。23 年累计实现营收98.7 亿元，YoY+12.1%；归母净利润3

广发证券：中国平安(601318)预计24-26 年EPS 为5.1/5.8/6.4 元，EV 法给予公司2024 年A 股0.7XPEV 估值（H 股0.6XPEV），对应A 股合理价值56.6 元/股（H 股52.6 港币/股），维持公司A/H 股“买入”评级。 核心观点： 公司发布23 年报：

开源证券：中信银行(601998)基于中信银行资产质量稳定、业务支撑多元，我们上调2024-2025年和新增2026 年盈利预测，预计中信银行2024-2026 年归母净利润分别为721/793/829 亿元（原值715/789 亿元），YoY+7.5%/10.0%/4.6%；当前股价对应2024-