东方证券：小熊电器(002959)适当调整小家电业务增速假设以及费用率假设，我们预计公司2024-2026 年归母净利润分别为4.92/5.49/6.06 亿元（此前预测2024-2025 年为5.19/6.12 亿元），对应EPS 分别为3.14/3.50/3.86 元。参考可比公司估值法，给予公 […]

广发证券：中国中免(601888)预计24-26 年归母净利润分别为81.3/97.2/111.7 亿元，考虑盈利能力有望持续修复以及多从因素支撑增长可持续，我们给予公司24 年25x PE，对应合理价值A 股98.18 元/股、港股考虑折价合理价值90.07 港元/股，维持“买入”评级。 业绩概况

华泰证券：光线传媒(300251)我们预计公司24-26 年归母净利11.73/12.48/13.42 亿元，对应EPS 0.4/0.43/0.46 元，可比公司Wind 一致预期24 年PE 均值23X，考虑公司动画电影领先，且公司正在积极探索AI 赋能动画制作，给予24 年PE34X，目标价13

中金公司：光线传媒(300251)维持跑赢行业评级，考虑盈利预测调整，上调目标价20%至14.4 元，对应35/33 倍24/25 年P/E，45.5%上行空间。 2023 年和1Q24 净利润略低于我们预期 公司公布2023 年及1Q24 业绩：2023 年营收15.46 亿元，同比增长104.7

广发证券：锦江酒店(600754)据公司财报，24 年全年收入指引为154-160 亿元，同增5%-9%，其中境内同增6%-10%，境外同增1%-5%。我们预计24-26 年公司归母净利润分别为15.9、17.8、19.7 亿元，分别同增59.1%、11.7%、10.8%，给予24 年25 倍PE，

国泰君安：锦江酒店(600754)维持2024/25/26 年EPS为1.36/1.59/1.90 元。考虑公司正在加速架构及人事调整，理顺内部利益机制，后续效率改善空间大，给与24 年高于行业平均27xPE，维持目标价36.45 元，增持。 本报告导读： 出售物业签订合同，轻资产战略稳步推进，将明

长江证券：长安汽车(000625)预计2024-2026 年归母净利润为90.72、124.67、162.22 亿元，对应PE 分别为 19X、14X、10X，维持“买入”评级。 事件描述 公司发布2023 年年报。2023 年公司实现营收1513.0 亿元，同比+24.8%，归母净利润113.3亿

广发证券：长安汽车(000625)自主长期耕耘与积累下已经带来了公司业务增长逻辑的成功转型，叠加公司机制体制的逐步优化，向前展望将迎来一轮高质量的转型增长以及向上突破周期。我们预计公司24-26 年EPS 分别为0.89/1.15/1.31 元/股，考虑到公司或在华为深度赋能下加速构建面向智能化时代

国联证券：长安汽车(000625)我们预计公司2024-2026 年收入分别为2240.16/2605.48/3191.74 亿元，对应增速分别为48.06%/16.31%/22.50% ； 归母净利润分别为96.02/125.17/156.81 亿元，对应增速分别为-15.23%/30.36%/2

国联证券：比亚迪(002594)我们预计公司2024-2026 年营业收入分别为8130.6/9529.8/11626.4 亿元，同比增速分别为35.0%/17.2%/22.0% ， 归母净利润分别为410.8/520.3/685.6 亿元，同比增速分别为36.7%/26.7%/31.8%，EPS

中泰证券：比亚迪(002594)考虑公司新品周期及高端化&出口进展，我们预计2024-2026 年公司整体营收分别为8039/9560/11370 亿元，同比增速分别34%/19%/19%；整体实现归母净利润375/476/544 亿元，同比增速分别25%/27%/14%，给予“买入”评级。

国联证券：美的集团(000333)暂不考虑收购落地的报表影响，预计公司2024 及2025 年归属净利润分别为381 及423 亿元，对应当前股价PE 分别为12.8及11.5 倍，暂不考虑港股摊薄，给予2024 年15 倍PE，目标价82.10 元/股。美的年初至今内销表现较好，外销反馈积极；楼宇