东方证券：中煤能源(601898)我们调整公司2024-2026 年每股收益分别为1.58、1.64、1.70 元（原24-25 年预测1.65、1.75 元），按照可比公司24 年调整后9 倍PE，调整目标价为14.22 元，维持买入评级。 业绩符合预期，降本增产成效显著：中煤能源发布2023 年 […]

首创证券：中国神华(601088)预计公司2024 年-2026 年归母净利润分别为611.2/625.8/655.6 亿元，当前股价对应PE 为12.7/12.4/11.8 倍。考虑到公司为国内动力煤龙头，持续受益产能规模及成本优势，高分红下，长期投资价值明显，维持公司买入评级。 事件：公司发布2

国信证券：阳光电源(300274)展望2024 年，我们预计公司光伏逆变器出货155-175GW（上调5GW），同比增长19.2-34.6%，储能系统出货22-26GWh （ 上调2GWh ）， 同比增长63.0%-92.6% ， 我们预计2023-2025 年归母净利润97.76/100.93/1

东吴证券：阳光电源(300274)考虑公司强劲的光储品牌渠道力，我们维持盈利预测，我们预计2023-2025 年归母净利润98/105/126 亿元，同增173%/7%/20%，基于公司光储龙头地位，给予公司2024 年20xPE，对应目标价141 元，维持“买入”评级。 聚焦新能源、布局风光储氢及

长江证券：阳光电源(300274)我们预计公司2024 年实现归母净利润109 亿，对应PE 为11 倍。维持买入评级。 事件描述 2023 年7 月24 日，中共中央政治局会议提出要活跃资本市场、提振投资者信心。2024 年1月22 日，国务院常务会议指出要大力提升上市公司质量和投资价值，要采取更

国信证券：中国海油(600938)我们维持对公司2024-2026 年归母净利润1468/1564/1633 亿元的预测，对应EPS 分别为3.09/3.29/3.43 元，对应A 股PE 分别为9.7/9.1/8.7 倍，对应H 股PE 分别为5.7/5.4/5.2 倍，维持“买入”评级。 事项：

华创证券：中国海油(600938)我们预计公司2024-2026 年可实现归母净利润1363、1455、1527亿元，当前市值对应PE 分别为10/9/9。考虑到公司稳健的增储上产行动，成长性较为明显，但PE 低于海外可比公司，我们认为公司估值有提升空间。采用相对估值法，参考海外可比公司估值水平，我

国泰君安：中国海油(600938)维持“续” 评级，上调目标价为33.83 元：受益于中国海油增储上产持续推进，我们上调公司2024/2025 年EPS 为2.85/3.12 元（原2.73/2.71 元），新增2026 年EPS 为3.21 元，参考可比公司采用2.5XPB，上调目标价为33.83

国海证券：中国海油(600938)盈利预测和投资评级综合考虑原油供需及价格情况，我们对公司业绩预测进行适当上调，预计公司2024-2026 年归母净利润分别为1422.28、1502.18、1616.22 亿元，对应PE 分别9.4、8.9、8.3倍，考虑公司未来成长性，维持“买入”评级。 事件:

长江证券：中国海油(600938)预计公司2024-2026EPS 分别为2.83 元、3.12 元和3.26 元。对应2024 年3 月22 日收盘价的PE 分别为9.68X、8.75X 和8.38X，维持“买入”评级。 事件描述 公司披露2023 年年度报告，报告期内公司营业总收入4,166.0

国联证券：中国海油(600938)考虑到国际油价中枢有望维持在中高位，公司增储上产稳步推进，我们预计公司2024-2026 年营业收入分别为4375.41/4580.54/4658.63 亿元，同比+5.02%/+4.69%/+1.70%,归母净利润分别为1377.52/1486.58/1553.0

东方证券：中国海油(600938)我们调整公司2024-2026 年每股收益分别为2.84、3.01、3.19 元（原24-25 年预测2.72、2.94 元），按照可比公司24 年调整后10 倍PE，调整目标价为28.40 元（原目标价20.65 元），维持买入评级。 业绩符合预期，降本增产成效显