华泰证券：海康威视(002415)考虑到PBG 复苏弱于此前预期，我们下调24-25 年归母净利润，预计24/25/26 年归母净利润165/189/223亿元（24/25 年前值：171/204 亿元）。维持目标价43.0 元，基于 24.3x 24EPE （可比公司19.5x 24E PE，考虑 […]

华西证券：海康威视(002415)考虑到公司在多维感知领域的技术、产品储备，在人工智能领域的经验与探索，我们调整盈利预测，预计2024-2026 年公司营收为995.31/1124.05/1279.08 亿元( 原值988.79/1125.43 亿元， 新增26 年) ， 归母净利润为168.2/1

招商证券：海康威视(002415)我们最新预测24-26年营收974.67/1074.65/1188.68 亿元，归母净利润167.63/191.14/212.78 亿元，对应当前股价PE为17.9/15.7/14.1倍，维持“强烈推荐”投资评级。 事件：公司公告23年报及24年一季度报，23年营收

浙商证券：海康威视(002415)考虑到公司收入增长呈现加速趋势，且费用增长放缓，我们调整此前盈利预测，预测公司2024-2026 年营业收入为983.23、1101.85、1244.04 亿元，归母净利润168.97、194.15、219.25 亿元。参考2024 年4 月19 日收盘价，对应PE

东兴证券：浪潮信息(000977)受益于全球AI 产业大趋势，我们预计公司2024-2026 年营业收入分别为724.93 亿元、833.77、958.98 亿元，归母净利润分别为20.68 亿元、26.67 亿元、33.91 亿元，对应PE 分别为26、20、16　　倍，首次覆盖，给予“推荐”评级

国联证券：浪潮信息(000977)考虑到AI 大模型商业化推进，算力需求提升，我们预计公司2024-2026 年营业收入分别为738.36/843.95/953.66 亿元， 同比增速分别为12.10%/14.30%/13.00%，归母净利润分别为19.51/24.99/29.98 亿元，同比增速分

平安证券：浪潮信息(000977)根据公司的2023年年报，我们调整业绩预测，预计公司2024-2026年的归母净利润分别为21.42亿元（前值为21.92亿元）、26.05亿元（前值为27.63亿元）、31.72亿元（新增），EPS分别为1.45元、1.77元和2.15元，对应4月19日收盘价的P

广发证券：浪潮信息(000977)预计24-26 年EPS 为1.30、1.48、1.61 元/股。参考可比公司，给予公司24 年30 倍PE，对应合理价值为39.13 元/股，维持“增持”评级。 核心观点： 公司披露2023 年年报。23 年营业收入658.7 亿元，同比减少5.4%；归母净利润1

国海证券：浪潮信息(000977)公司是全球领先的IT 基础架构产品、方案及服务提供商，将长期受益于数字化、智能化产业发展。我们预计2024-2026 年公司归母净利润分别为24.10/33.24/43.36 亿元，EPS分别为1.64/2.26/2.95 元/股，当前股价对应PE 分别为22/16

国盛证券：浪潮信息(000977)考虑外部大环境，我们认为，传统通用服务器的IT 开支或仍将短期承压；但AI 服务器受益于大模型等的创新与应用，需求有望显著释放，从而带动公司业绩提升。2024-2026 年，我们预计公司营业收入分别为757.94、857.00、960.43 亿元，归母净利润分别为2

招商证券：浪潮信息(000977)我们预计公司24 至26 年实现营业收入分别为744.29、845.52、968.12 亿元，归母净利润分别为20.63、24.83、29.06 亿元，对应PE 分别为25.6、21.3、18.2 倍，维持 “强烈推荐”投资评级。 受AI 专用芯片供应紧张影响，公司

华泰证券：浪潮信息(000977)可比公司2024 年Wind 一致预期PE 均值为21.9 倍，考虑公司是全球AI 服务器龙头，具备深厚技术、渠道积累，给予2024 年33 倍PE，目标价43.10 元，“买入”。 23H2 收入增速边际改善，维持“买入”评级 浪潮信息发布年报，2023 年实现营